GLM REPARATIONS – Trésorerie pour un réparateur d’engins de levage

Présentation de l’entreprise

La SAS GLM REPARATIONS, au capital de 5 K€, a été créée en 2010 et est située à Provin (59).La société fait principalement de la réparation et de la maintenance d’engins de levage et de travaux publics. Elle propose également des locations et ventes de nacelles.

Elle travaille uniquement avec des professionnels et emploie deux salariés ainsi qu’un apprenti.

Présentation du projet

Les PGE bénéficient d’une garantie d’État à hauteur de 90% du capital restant dû. Ils sont constitués de 2 phases. La 1ère de 12 mois avec un taux de 2% et un remboursement in fine (fin de période). La 2nde, optionnelle, d’une durée comprise entre 12 et 60 mois amortissables avec un taux allant de 4,10% à 5,95%.

GLM REPARATIONS sollicite les prêteurs Credit.fr à hauteur de 90 K€ sous la forme d’un PGE afin d’obtenir une ligne de trésorerie supplémentaire suite au confinement. Le besoin est total et immédiat.

L’avis de l’analyste

Ce projet a fait l’objet d’une étude spécifique liée à la situation sanitaire actuelle, en particulier sur les mesures gouvernementales dont l’entreprise a pu bénéficier et l’évolution de son activité pendant le confinement.

Le chiffre d’affaires de 2019 croît de 4,3% pour atteindre 382,6 K€.

Suite à une hausse des achats de marchandises, l’EBITDA ressort à 49,1 K€ soit 12,8% du CA.Le résultat net est de 40,1 K€ et représente 10,5% du CA. Ce niveau de rentabilité est stable par rapport à 2018.

En l’absence de distribution de dividendes, le niveau de fonds propres progresse à 49 K€. Le ratio fonds propres sur total bilan s’élève donc à 25,8% du total bilan. La société ne supporte pas d’endettement bancaire, mais nous notons la présence de comptes courants d’associés pour 64,7 K€.

Le niveau de trésorerie, à fin 2019, est de 4 K€.

Le dirigeant nous a fourni une balance sur la période janvier 2020 – août 2020. Cette dernière indique un niveau de chiffre d’affaires de 274 K€.