Manuma – Agrandissement de la chambre froide d’une entreprise de salaison

Présentation de l’entreprise

LA SARL MANUMA, au capital social de 40 K€ a été créée en 2000. La société a réalisé un chiffre d’affaires de 1 749 K€ sur l’exercice 2020. La structure a réalisé un chiffre d’affaires de 3 139 K€ sur l’exercice 2021 clôturé à fin septembre (21 mois).MANUMA est une entreprise grossiste en salaison de produits espagnols et français, créée en 2000 par Madame ANTOINE, la gérante. Son fils la rejoint en 2008 pour développer des partenariats avec la grande distribution. Aujourd’hui, Madame ANTOINE travaille avec son fils et son petit-fils, et la société est partenaire de toutes les plus grandes surfaces alimentaires (Super U, Leclerc, Carrefour, Intermarché, etc.). Durant la saison estivale, l’entreprise connait un pic de ventes. A noter que la société MANUMA s’est déjà financée auprès des prêteurs Credit.fr en décembre 2016 (entièrement remboursé), en juin 2017 (entièrement remboursé), en juin 2018, en mars 2021 (entièrement remboursé), ainsi qu’en septembre 2021

Présentation du projet

MANUMA sollicite les prêteurs Credit.fr à hauteur de 70 K€ afin d’agrandir la chambre froide de la société. Le besoin est global et immédiat.

L’avis de l’analyste

Ce projet a fait l’objet d’une étude spécifique liée à la situation sanitaire actuelle, en particulier sur les mesures gouvernementales dont l’entreprise a pu bénéficier, et sur l’évolution de son activité pendant les confinements. Le chiffre d’affaires de l’exercice ressort à 3 139 K€ sur le bilan couvrant les 21 mois du premier janvier 2020 au 30/09/2021. Ramené sur une base annuel, cela représente 1 793 K€, soit une hausse de 2,5% par rapport à l’année 2020 seule.La rentabilité est en hausse de 1 point, à 157,2 K€ (5% du CA) sur 21 mois contre 69,4 K€ pour l’année 2020 seule.Avec l’absence de versement de dividendes, la capitalisation de la société est de 37,5%.L’endettement bancaire est de 360,2 K€ à la fin de l’exercice. Celui-ci a diminué de 31,7 K€ par rapport au 31/12/2020. Ce premier montant comprend cependant 275 K€ de PGE dont l’amortissement commencera en avril 2022 pour une durée de 4 ans Le fonds de roulement à la clôture est de 221,1 K€, pour un BFR également excédentaire de 254,9 K€.La trésorerie à fin janvier 2022 est déficitaire mais reste dans les limites du découvert autorisé