Manuma – Renforcement ponctuel de trésorerie d’une entreprise de salaison

Présentation de l’entreprise

LA SARL MANUMA, au capital social de 40 K€ a été créée en 2000. La société a réalisé un chiffre d’affaires de 1 954 K€ sur l’exercice 2019 et de 1 327 K€ sur la situation intermédiaire au 30/09/2020.MANUMA est une entreprise grossiste en salaison de produits espagnols et français créée en 2000 par Madame ANTOINE, la gérante. Son fils l’a rejoint en 2008 pour développer des partenariats avec la grande distribution. Aujourd’hui, Madame ANTOINE travaille avec son fils et son petit-fils et la société est partenaire de toutes les plus grandes surfaces alimentaires (Super U, Leclerc, Carrefour, Intermarché, etc.). Durant la saison estivale, l’entreprise connait un pic au niveau des ventes. A noter que la société MANUMA s’est déjà financée auprès des prêteurs Credit.fr en décembre 2016, en juin 2017 ainsi qu’en juin 2018.

Présentation du projet

La société MANUMA sollicite les prêteurs Credit.fr à hauteur de 25 K€ sous la forme d’un crédit court-terme in fine, pour un renforcement ponctuel de trésorerie. Le besoin est global et immédiat.Pour rappel, lors d’un crédit in fine l’emprunteur rembourse mensuellement les intérêts, le capital étant remboursé en une fois au terme de l’emprunt, ici au bout de 6 mois

L’avis de l’analyste

Le chiffre d’affaires sur la situation intermédiaire au 30/09/2020 ressort à 1 328 K€. Le chiffre d’affaires 2020 sera ainsi complété par l’ensemble des encaissements d’activité réalisés d’octobre à décembre 2020, qui sont de plus de 200 K€Sur cette même situation intermédiaire, la rentabilité s’améliore à 79,2 K€ soit 6% du CA réalisé sur la période.La capitalisation de la société est de 38,5%. Il n’y a pas de versement de dividendes sur la période.L’endettement bancaire est de 383 234 € au 30/09/2020, dont 300 K€ de PGE. Les comptes courants d’associés ont été quasiment remboursés, avec un reliquat de 5,8 K€ au 30/09/2020 contre 15,8 K€ au 31/12/2019.Le fonds de roulement au 30/09/2020 de 604,1 K€ couvre le cycle d’exploitationLe BFR est de 531,4 K€.La trésorerie de la société à fin décembre 2020 s’élève à 31,6 K€.